Podsumowanie września

Wrzesień był udanym miesiącem, otrzymałem 304.76$ z dywidend, włączając w to dywidendę z PGE. Ceny niektórych akcji spadły, ale wartość całego portfela utrzymała się na podobnym poziomie jak w sierpniu.

Z każdym miesiącem mój dochód z dywidend rośnie. We wrześniu doszło do dwóch podwyżek dywidendy, jedna od Microsoftu, z 0.28$ na 0.31$ (+10.71%) oraz McDonald's, z 0.81$ do 0.85$ (+4.94%). Te dane dotyczą dywidendy wypłacanej kwartalnie na każdą akcję.

Dywidendy

We wrześniu otrzymałem 304.76$ z dywidend:

• WEC 16.28$
• V 3.76$
• SO 42.37$
• TGT 27.91$
• MSFT 24.24$
• O 7.63$
• MCD 28.93$
• DLR 40.60$
• IIM 23.94$
• PGE 267.3 zł (89.1$)

Oszczędności

• 0 zł

Wartość portfela na koniec miesiąca: 318,793 zł (+184 zł  - 0%).

Podsumowanie sierpnia i zmiana planów

W sierpniu otrzymałem 258.21$ z dywidend, wynik mocno podbiły polskie spółki, ENEA i KGHM dokonując swoich wypłat.

Sytuacja na rynku uspokoiła się. Ukraina nadal straszy, ale chyba nikt za bardzo nie wierzy w scenariusz wojenny. Wieczni pesymiści wieszczą spadki, ale spadków nie widać. W sierpniu otworzyłem pozycję w Lentex. Liczę, że będzie to równie udany zakup jak Novita.

Podobno w życiu jedna pewna rzecz to zmiany dlatego ogłaszam, że zawieszam dodawanie do portfela nowych oszczędności. Oznacza to, że mój plan milion prawdopodobnie będzie musiał zostać zaktualizowany. Póki co nie będę tego robił, ale chcę być uczciwy wobec czytelników i przekazywać wszystkie istotne informacje. Sytuacja życiowa zmusza mnie do zawieszenia wpłat, być może będę musiał wykorzystać część zgromadzonej gotówki na inne cele. Będę o tym informował w kolejnych wpisach.

Dywidendy

W sierpniu otrzymałem 258.21$ z dywidend:

• DE 6.21$
• OKE 11.95$
• AAPL 8.51$
• O 7.61$
• KMI 38.82$
• OGS 1.45$
• IIM 23.82$
• ENEA 277.02 zł (92.34$)
• KGHM 202.5 zł (67.5$)

Zmiany w portfelu

• Zakup 1000 akcji Lentex SA po średniej cenie 8.06 zł

Oszczędności

• 0 zł

Wartość portfela na koniec miesiąca: 318,609 zł (miesięczny wzrost o 2%).

Przewaga amerykańskiej giełdy - część 1

Tak jak pewnie większość z Was zaczynałem inwestowanie na naszej,  rodzimej giełdzie. Przez długi okres w ogóle nie brałem pod uwagę innych rynków. Jest to zresztą typowe dla wszystkich inwestorów na świecie, wolimy inwestować w to co znamy. Chciałbym podzielić się moimi spostrzeżeniami na temat amerykańskiej giełdy z punktu widzenia inwestora długoterminowego. Skupiłem się na opisie głównych zalet w porównaniu do giełdy polskiej. Nie twierdzę, że którakolwiek z giełd jest lepsza. Na każdej z nich można zarabiać i równie łatwo tracić pieniądze. Pierwotnie chciałem opisać kilka głównych zalet w jednym poście, ale tak się rozpisałem na punkt pierwszy, że rozbiję to na cykl postów. Dzisiaj prezentuję numer jeden. Dajcie znać w komentarzach czy się podoba.

Inwestycja w wiodącą gospodarkę świata

Jest takie powiedzenie, jeśli nie możesz ich pokonać, dołącz do nich. Coś w tym jest, również w kontekście giełdy. Stany Zjednoczone są liderem gospodarczym, nawet jeśli statystycznie Unia Europejska ma sumarycznie wyższy PKB. Nie przypominam sobie, aby w Europie powstawały wynalazki czy produkty na miarę Internetu, komputera osobistego czy iPhona. Amerykanie wiedzą jak wyprodukować coś co się sprzeda i jak na tym zarobić. Największe globalne spółki pochodzą z Ameryki, przypuszczam, że nie zdajesz sobie sprawy jak często korzystasz z amerykańskich produktów. W samej łazience posiadam produkty co najmniej trzech amerykańskich spółek: Colgate-Palmolive, Johnson & Johnson oraz Procter & Gamble. Pomyśl o tym, że w każdej chwili, ktoś na świecie otwiera puszkę Coca-Coli, zamawia Big Maca, albo popija kawę w Starbucku. Każdy taki produkt czy usługa nakręca amerykańską gospodarkę. A Ty  kupując akcje amerykańskiego przedsiębiorstwa możesz stać się właścicielem kawałka tej machiny.

Często cofam się myślami w czasie do roku 2008 kiedy na świecie rozpoczął się kryzys. Na całym świecie giełdy nurkowały, łącznie z amerykańską. Ale czy zaobserwowałeś co działo się z walutami, z dolarem? Na dni przed wybuchem kryzysu (lipiec 2008) dolar kosztował 2 złote, po kilku miesiącach było to już 3.6 zł, wzrost o 80%. Prawda jest taka, że dolar jest postrzegany jako bezpieczna przystań. Gdy coś złego się dzieje na rynkach finansowych to globalne rynki zawsze uciekają do dolara. Zresztą podobnie jest teraz, gdy rośnie niepewność co do sytuacji na Ukrainie. Im większa niepewność tym silniejszy dolar. Z tego właśnie powodu uważam, że w momentach kryzysowych posiadanie inwestycji dolarowych jest bezpieczniejsze niż każdych innych. Dlaczego tak się dzieje? Ponieważ dolar reprezentuje siłę amerykańskiej gospodarki. Aby kupować amerykańskie produkty, których pragnie świat potrzeba dolarów.  Warto wspomnieć, że dolar jest tak zwaną walutą rezerwową (ang. reserve currency). Oznacza to, że jest to waluta, w której nominowanych jest większość międzynarodowych transakcji. Ta przewaga dolara będzie trwała tak długo jak świat używa dolara i wierzy w amerykańską gospodarkę.

Poniżej kilka porównań wielkości rynków w USA i w Polsce.

• Kapitalizacja giełdy amerykańskiej (NYSE + NASDAQ) wynosi 25 bln $, polskiej GPW 276 mld $ z czego wynika, że ta pierwsza jest 90 razy większa. 
• w 2013 roku obroty były 287 razy większe na NYSE + NASDAQ niż na GPW
• jedna duża, amerykańska spółka może być warta więcej niż cała GPW np. Johnson & Johnson jest warta obecnie około 292 mld $. Apple, największa spółka NASDAQ jest obecnie wyceniania na 2 x GPW (~600 mld $)

Nowa spółka w portfelu Lentex SA

Poniżej lista głównych powodów dla których zdecydowałem się na ten zakup:

• Lider w produkcji wykładzin i włóknin w Polsce (60% to sprzedaż w Polsce, 40% eksport)
• Spółka z wieloletnią tradycją, jest na giełdzie od 1997 roku, chwali się że istnieje od 1911 roku.
• Produkty, które zawsze będą potrzebne, np. wykładziny czy włókniny higieniczne.
• Spółka dynamicznie się rozwija, w przeciągu ostatnich 5 lat zwiększyła przychody z 167 do 477 mln (285%) i zysk netto z 5.2 do 49 mln (940%).
• Spółka przejęła ostatnio pakiet kontrolny w innej spółce branżowej Novita SA, którą równiez posiadam w portfelu
• Lentex agresywnie skupuje swoje akcje, w tym roku umorzył 5% akcji
• Spółka ogłosiła dzisiaj, że zamierza ogłosić wezwanie na 6 milionów akcji (ok 10% całości) po cenie 9.75 zł za akcję w ramach programu skupu. Oznacza to premię w stosunku do dzisiejszej ceny na poziomie ~20%!

Zakupiłem dzisiaj 600 akcji Lentex SA po średniej cenie 8.15 zł.

Aktualizacja 29 sierpnia.

Spółka opublikowała dobre wyniki za pierwszą połowę tego roku. Cena akcji nieznacznie spadła w ciągu ostatnich kilku dni. Zdecydowałem się powiększyć pozycję. Dokupiłem 400 akcji po 7.90 zł. Posiadam aktualnie 1000 akcji Lentex kupionych po średniej cenie 8.06 zł.

Podsumowanie lipca

Po świetnym czerwcu przyszedł czas na słabszy miesiąc. W lipcu otrzymałem 52.82$ z dywidend.

Sytuacja na rynkach pozostawała bez zmian. Dopiero koniec miesiąca przyniósł spadki. Jestem ciekaw czy to zmiana trendu czy jednie chwilowa przecena i pójdziemy wyżej. Nie mam nic przeciwko większej korekcie. Od dłuższego czasu gromadzę gotówkę na kolejne zakupy.

W lipcu dokupiłem kilka akcji PZU. Polskie akcje są znacznie niżej wyceniane niż amerykańskie dlatego wydaje mi się, że jest to sensowny ruch. Z drugiej strony widzę, że złotówka oraz euro osłabiło się w stosunku do dolara. To oznacza, że pomimo spadków wartość portfela w złotówkach nie spada w takim samym stopniu.

Dywidendy

W lipcu otrzymałem 52.82$ z dywidend:

• O 7.58$
• RGLD 1.97$
• HTS 19.57$
• IIM 23.7$

Zmiany w portfelu

• Zakup 4 akcji PZU SA po średniej cenie 441 zł

Oszczędności

• 4000 zł

Wartość portfela na koniec miesiąca: 312,109 zł (miesięczny wzrost o 1.1%).

Jak zarobiłem na nudnej spółce 15% rocznie

Prześledziłem dzisiaj historię jednej z moich pierwszych spółek dywidendowych kupionych na GPW. Jest to spółka, którą kupiłem 3 lata temu, długo przed tym zanim zacząłem prowadzić tego bloga. 3 lata to okres wystarczająco długi, aby móc oceniać czy inwestycja się udała czy też nie. Kupiłem wtedy 20 akcji PZU po średniej cenie 350 zł. Dzisiaj, jedna akcja kosztuje 440 zł czyli zarobiłem niecałe 8% rocznie. Nieźle, ale zapomnieliśmy o jednej rzeczy, o dywidendzie! 

PZU wypłaciła przez ostatnie 3 lata następujące dywidendy 26 zł (2011), 22.43 zł (2012), 29.70 zł i 20 zł (2013). W sumie 98.13 zł czyli więcej niż zyskałem na samej cenie akcji, która wzrosła o 90 zł. Wliczając dywidendę okazuje się, że uzyskałem wynik 15% rocznie. Po podatku 19% byłoby to 12.8%. 

Uważam, że jest to świetny wynik biorąc pod uwagę, że jest to chyba jedna z najnudniejszych spółek na GPW. Czy jest coś bardziej nudnego w przewydywalnej spółce z WIG-20? Właśnie takich spółek szukam do swojego portfela. Nudnych, ale przewidywalnych. Takich, które każdego roku wypracowują zyski, którymi dzielą się akcjonariuszami.

Zdecydowałem się dzisiaj powiększyć swoją pozycję w PZU. Dokupiłem 4 akcje po średniej cenie 441.7 zł. Mam aktualnie w portfelu 24 akcje PZU zakupione po średniej cenie 364.88 zł.

Cieszy mnie, że na rynku jest tylu pesymistów przewidujących spadki. To powoduje, że ceny akcji utrzymują się na niskich poziomach i pozwala mi je taniej kupować. Dziękuję.

Podsumowanie czerwca

Zgodnie z przewidywaniami czerwiec był rekordowym miesiącem. Otrzymałem pierwsze w tym roku dywidendy z polskich spółek, ale nawet bez nich byłby to najlepszy miesiąc w historii. Spółki amerykańskie wypłaciły mi aż 208.86$, a polskie 655.29 zł czyli drugie tyle. Aktualny rekord dywidend będę śledził w dolarach, ponieważ w tej walucie otrzymuje najczęściej wpłaty. Przy aktualnym kursie 3 zł za dolara, wychodzi na to, że otrzymałem w czerwcu 427.29$.

Cieszy mnie jeszcze bardziej fakt, że przełamałem w czerwcu granicę 300 tysięcy złotych. Póki co wszystko idzie zgodnie z planem i na koniec roku powinienem osiągnąć 321 tysięcy.

Dywidendy

W czerwcu otrzymałem 427.29$ z dywidend:

• WEC 16.16$
• V 3.75$
• SO 41.95$
• TGT 22.92$
• MSFT 24.1$
• O 7.54$
• MCD 28.73$
• DLR 40.12$
• IIM 23.59$
• ENERGA 54$ (162 zł)
• NOVITA 164.43$ (493.29 zł)

Oszczędności

• 4000 zł

Wartość portfela na koniec miesiąca: 308,611 zł (miesięczny wzrost o 2.8%).